国家自然科学基金,北京交通大学校科研和教改项目
应用随机过程理论构造股票价格过程,并运用统计物理模型的一维接触过程理论,引入不连续跳跃过程. 在风险中立条件下推导出欧式买入期权的定价公式..最后,从"股票收益率的期望大于债券收益率的期望"的角度出发,进一步给出了风险回避市场中欧式买入期权的价格取值范围,并给出期权投资过程中回避风险的方法.
王艳,王军,李彩云. 中国市场期权定价与风险控制[J]. 科学技术与工程, 2008, (21): .WANG Yan, WANG Jun, LI Caiyun. Option Pricing and Risks Controlling in Chinese Market[J]. Science Technology and Engineering,2008,(21).